對于歐洲企業(yè)來說今年重點的挑戰(zhàn)就是碳排在 2021 年的結算,戴姆勒計劃今年要把 xEV 的比例從 2%提升到 9%,并且把 48V 系統(tǒng)的裝配量提升一倍,這個我們可以具體來探討下。 ?
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乘用車的上牌數(shù)據(jù)
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1)戴姆勒 2019 年的情況
從全球來看,2019 年大趨勢是下降的,所以戴姆勒 2019 年全球銷量 334.5 萬輛,與 2018 年基本持平,總體能看到豪華車還是在市場較弱的環(huán)境下還是非常堅挺的。其中乘用車銷售了 238.5 萬輛,(從區(qū)域來看,中國 69 萬輛,同比+2%;歐洲占 41%,同比+1%;美國的銷量是下跌的,同比 -4%);從產(chǎn)品結構來看,SUV 已經(jīng)占到了 33%。
備注:和下面所說的那樣,在歐洲受到碳排的影響的乘用車一共有 99.2 萬臺,面包車 29.8 萬臺,一共算下來 129 萬臺。
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圖 1 戴姆勒乘用車的情況
乘用車部門營收 939 億歐元,同比+1%,有趣的地方是移動出行營收 286 億歐元,同比也是上升的+9%。2019 年凈利潤為 27 億歐元,同比 -64%,主要是柴油機的問題還有高田安全氣囊召回等因素導致業(yè)績大幅下降。在這個方面,一個主要的措施是“降本”,戴姆勒宣布為了提高效率平衡成本,到 2022 年底,將大幅削減物資和行政費用,并將人事費用削減 14 億歐元,計劃要裁掉 1.5 萬個工作崗位。
乘用車來看,2019 年 CO2 碳排放量(乘用車和商務車)約 137g/km,排放的壓力目前看來還是非常大。如下圖所示,2020 年若要滿足歐盟的要求,首先要做的事 xEV、48V 產(chǎn)品組合,也就是推動新能源車是很大的一塊。所以很重要的一塊就是在 2020 年在產(chǎn)品組合方面推出 20 款插電式車型,并且把 48V 技術在產(chǎn)品上面全面推進使用。目標是 2020 年 xEV 份額由 2%提升到 9%,48V 銷量翻番以上。
備注:戴姆勒對于 2020 年汽車銷量是比較保守的,預計整體的量與 2019 年基本持平可能將輕微下滑。
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圖 2 戴姆勒有關乘用車的碳排計劃計劃?
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戴姆勒的電氣化目標解析
由于這里還沒有確切的數(shù)字 2%和 9%到底是全球銷量還是歐洲的銷量基準,我們首先還是按照歐洲的基準來算,如果從 129 萬的 9%的估算為 11.61 萬臺。在歐洲,根據(jù) Marklines 的數(shù)據(jù),Q4 的 BEV 和 PHEV 的銷售情況如下,BEV 5.5 千臺,PHEV9.2 千臺,合計近 1.5 萬臺。如果要達到 11.61 萬臺的目標,季度的任務是 3 萬臺,需要漲 100%。?
圖 3 戴姆勒新能源汽車在歐洲的 Q4 的幾個月的銷量
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從車型來看,目前 BEV 還是以 Smart 為主,根據(jù)戴姆勒的規(guī)劃,2020 年 EQC 的產(chǎn)量規(guī)劃為 5 萬臺,預計 Smart 保持原有的力度能達到 2-2.5 萬臺的話,BEV 的一半規(guī)模還是到了。而 PHEV 來看,后續(xù) A Class 和 B Class 這樣的入門級 PHEV 會比 C-Class 和 E-Class 更好賣一些。預計這兩臺的增量能達到 4 萬臺左右,而 C-Class 和 E Class 保持 3 萬臺左右??傮w的目標分解來看,如果按照歐洲的 9%份額來實施,戴姆勒實現(xiàn)的可能性還是很大的。
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圖 4 戴姆勒在 2019 年 Q4 歐洲的主要產(chǎn)品銷售情況
這里面最大的挑戰(zhàn)就是銷售區(qū)域的集中,如下圖所示,其實戴姆勒的 BEV 也好、PHEV 也好,都非常集中在德國,BEV 還有一部分在法國銷售,這樣需要戴姆勒在銷售層面多做一些努力。
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圖 5 BEV 和 PHEV 的國家分布
小結:目前看下來德國的電動汽車銷售,對幾個德國車企在爬坡期非常關鍵,我預計在德國和法國這些增量大的地方,傳統(tǒng)車企的努力會讓整體的電動汽車的使用環(huán)境變得更好一些。在這些市場,特斯拉想要打破德法兩個傳統(tǒng)汽車的老巢,還是存在很大的困難。