鈉電產(chǎn)業(yè)化 “真火”還是“虛火”？

鈉電池產(chǎn)業(yè)化迎來關(guān)鍵時刻。

憑借低成本、高倍率性能、高安全性等差異化優(yōu)勢，疊加“補充鋰電”、“替代鉛酸”方面的市場定位，鈉離子電池行業(yè)吸引眾多玩家入局、擴產(chǎn)。

在一級市場，鋰電市場熱度有所退潮，相對地，鈉電市場逐漸升溫。鈉離子電池構(gòu)建的差異化應(yīng)用也屢屢吸引投資入局。

高工鋰電注意到，在鈉電產(chǎn)業(yè)化不斷推進的過程中，隨著四季度臨近，鈉電在終端的關(guān)鍵應(yīng)用——裝車，已進入多家頭部電池廠商的倒計時。

高工鋰電也追蹤到，今年以來，業(yè)內(nèi)對鈉電產(chǎn)業(yè)化以及終端商用關(guān)注度頗高。由于市場行情變化，也帶來諸多挑戰(zhàn)，包括碳酸鋰材料價格沖擊鈉電的價格優(yōu)勢，行業(yè)價格戰(zhàn)影響鈉電商用，多技術(shù)路線和產(chǎn)業(yè)配套難點困擾著行業(yè)。

在行業(yè)的熱情推進與現(xiàn)實商用的阻礙中，鈉電產(chǎn)業(yè)化是“真火”還是“虛火”？

鈉電熱潮“席卷”

鈉電產(chǎn)業(yè)的快速發(fā)展得益于其快速攀升的產(chǎn)能和投資布局。

整體來說，鈉電池已實現(xiàn)GWh級量產(chǎn)，鈉電正極材料實現(xiàn)了萬噸級量產(chǎn)，鈉電負(fù)極材料實現(xiàn)了千噸級量產(chǎn)。鈉電電解液可與鋰電電解液進行快速產(chǎn)線切換，2023年也將實現(xiàn)萬噸級量產(chǎn)。

鈉電池方面，傳藝科技、中科海鈉、多氟多新能源已投產(chǎn)鈉電池產(chǎn)能均超過GWh，維科技術(shù)、派能科技、ST開元、眾鈉能源、盤古鈉祥、為方能源也先后宣布將建設(shè)GWh級以上的鈉電池產(chǎn)線。

鈉電正極材料方面，容百科技、鈉創(chuàng)新能源已實現(xiàn)萬噸級量產(chǎn)，華鈉碳能、恩耐吉、淮海實業(yè)、樂普鈉電、美達(dá)瑞、中鈉時代、珈鈉能源規(guī)劃產(chǎn)能均超過萬噸級。

鈉電負(fù)極材料方面，佰思格千噸級產(chǎn)線已于1月投產(chǎn)，元力股份、鑫森炭業(yè)、杉杉股份也分別計劃今年實現(xiàn)千噸級量產(chǎn)，珈鈉能源計劃今年實現(xiàn)百噸級量產(chǎn)。

相對于投擴產(chǎn)，打通終端應(yīng)用市場，尤其是車端，對于鈉電放量更為關(guān)鍵。

今年以來，從上游材料企業(yè)，到電池廠商、終端車企，鈉電池裝車的研發(fā)和商業(yè)驗證都在緊鑼密鼓地展開。

今年2月，江淮汽車與中科海鈉聯(lián)合推出的主力車型四皓EX10花仙子首次在樣車上實現(xiàn)裝車。

今年6月，寧德時代牽手奇瑞發(fā)布的“ENER-Q”，以及孚能科技聯(lián)合江鈴汽車發(fā)布的羿馳品牌都將采用鈉離子電池，并出現(xiàn)在了工信部發(fā)布的第372批《道路機動車輛生產(chǎn)企業(yè)及產(chǎn)品公示》，這也意味著相關(guān)車企已獲得鈉電池生產(chǎn)資質(zhì)。

對于鈉離子電池上車的進度，櫻桃、奇瑞汽車表示今年四季度將推出寧德時代鈉離子電池的汽車；孚能科技提到，與江鈴集團的鈉離子電池合作，將于下半年實現(xiàn)量產(chǎn)；比亞迪鈉電池也預(yù)計下半年量產(chǎn)裝車，或落地于比亞迪微型車海鷗。

除了電池企業(yè)和車企的布局，行業(yè)熱潮亦蔓延至一級市場。在投融資方面，據(jù)高工林鋰電統(tǒng)計，今年以來，2023年已有超過26家鈉電產(chǎn)業(yè)鏈企業(yè)獲得融資。

從融資階段來看，鈉電產(chǎn)業(yè)鏈企業(yè)大多處在較早期的天使輪、A輪階段。從企業(yè)類別來看，包括8家鈉電池企業(yè)，9家正極材料企業(yè)，7家負(fù)極材料企業(yè)，2家電解液企業(yè)，以及1家隔膜企業(yè)。詳細(xì)信息可點擊《超500億資金涌入鈉電賽道》。

鈉電產(chǎn)業(yè)化“難關(guān)”

鈉電池作為鋰電池的重要補充，憑借更低的成本和顯著的低溫性能承載了行業(yè)的希望。

不過高工鋰電也注意到，鈉電池的產(chǎn)業(yè)化并沒有想象中如意。

首先在技術(shù)路線，鈉電負(fù)極主要用硬碳、軟碳等碳基材料，正極材料主要有層狀過渡金屬氧化物、普魯士藍(lán)（白）類化合物、聚陰離子化合物三種主流路線，不同技術(shù)路線成本、性能差異較大。目前鈉離子電池正極材料的各技術(shù)路徑均有企業(yè)布局，但最終誰能突破自身瓶頸，實現(xiàn)性能和成本的雙重優(yōu)勢尚不明確。

在產(chǎn)業(yè)鏈配套方面，鈉電池除了材料上的不同，在將技術(shù)性能轉(zhuǎn)化為產(chǎn)品過程中，電芯如何與BMS、充電匹配也需要完善補足。

在原材料價格方面，碳酸鋰價格快速下跌正在削減鈉電池的材料價格優(yōu)勢。此前有業(yè)內(nèi)人士對高工鋰電表示，鈉電池比磷酸鐵鋰更具價格優(yōu)勢在于，碳酸鋰價格維系在15萬元/噸以上，截至10月11日，碳酸鋰現(xiàn)貨價格收報17.85萬元/噸，已經(jīng)刷新了今年價格新低。

在儲能領(lǐng)域，在磷酸鐵鋰儲能電池跌破0.5元/Wh的當(dāng)下，鈉電池成本高達(dá)0.6~0.7元/Wh，加之鈉電池循環(huán)壽命、能量密度、充電性能需補足短板，優(yōu)勢也并不明顯。業(yè)內(nèi)人士也提到，目前鈉電的儲能應(yīng)用，還是體現(xiàn)在小儲能領(lǐng)域。

兩輪車是鈉電池重要應(yīng)用領(lǐng)域，也是鈉電商業(yè)化應(yīng)用的“突破口”。作為價格相對敏感型產(chǎn)品，兩輪車的下游市場對電池的性價比的要求更高。

目前，鈉電企業(yè)在推進兩輪車應(yīng)用，正依靠性能和成本的極致平衡打破原有的鉛酸市場格局。以眾鈉能源為例，其推出的聚鈉1號，定價599元，已經(jīng)逐漸追平了當(dāng)前鉛酸價格。

另外，聚鈉1號單體電芯能量密度122Wh/kg，是鉛酸電池的3倍以上；在2C充放電條件下，常溫循環(huán)超過1500次，是鉛酸電池的3倍以上；在-20℃低溫環(huán)境下，容量保持率大于85%，是鉛酸電池的1.5倍以上；支持2C快充，充電30分鐘，電量可達(dá)90%以上，充電速度顯著提升，是鉛酸電池的5倍以上。

裝車應(yīng)用，是鈉電能否放量的另一大關(guān)鍵。目前，業(yè)內(nèi)頭部鋰電廠商與一眾車企均有技術(shù)儲備。振華新材、多氟多、容百科技、天賜材料、新宙邦、美聯(lián)新材等在不同鈉離子技術(shù)路線均已開展了量產(chǎn)驗證。不過，更多材料廠商則是處在觀望狀態(tài)。

以寧德時代、孚能科技為代表的少數(shù)電池企業(yè)在鈉電裝車處于先行先試的狀態(tài)。

有鈉電廠商人士對高工鋰電提到，寧德時代和孚能科技如果能順利裝車放量，對業(yè)內(nèi)肯定會有積極刺激。

在鈉電產(chǎn)業(yè)化的關(guān)鍵節(jié)點，電池廠商的商用效果與市場反饋，不僅成為業(yè)內(nèi)“風(fēng)向標(biāo)”，也將顯著影響鈉電產(chǎn)業(yè)化進程。

11月21-23日，2023高工鋰電年會將在深圳前海華僑城JW萬豪酒店隆重舉行，年會主題為“穿越周期 韌性增長”。圍繞鈉電池產(chǎn)業(yè)化熱點探討，屆時將邀請上述產(chǎn)業(yè)鏈代表企業(yè)領(lǐng)袖參會，分享技術(shù)趨勢與產(chǎn)業(yè)研判。