市值超500億！這家ODM龍頭企業(yè)今日A股上市

張通社 zhangtongshe.com

8月8日，華勤技術(shù)成功登陸滬主板，發(fā)行價(jià)80.80元/股，發(fā)行市值585.20億元。

華勤技術(shù)發(fā)行價(jià)為80.8元，發(fā)行7,242.5241萬股，募資總額為58.5億元。

招股書披露，華勤技術(shù)計(jì)劃募資55億元，其中，14億元用于瑞勤科技消費(fèi)類電子智能終端制造項(xiàng)目，7.49億元用于南昌筆電智能生產(chǎn)線改擴(kuò)建項(xiàng)目，15億元用于上海新興技術(shù)研發(fā)中心項(xiàng)目，7.91億元用于華勤絲路總部項(xiàng)目，4.57億元用于華勤技術(shù)無錫研發(fā)中心二期，6億元用于補(bǔ)充流動(dòng)資金。

華勤技術(shù)成立于2005年，總部位于上海張江，是全球領(lǐng)先的智能硬件平臺(tái)型企業(yè)，主要從事智能硬件產(chǎn)品的研發(fā)設(shè)計(jì)、生產(chǎn)制造和運(yùn)營(yíng)服務(wù)，為全球科技品牌客戶提供產(chǎn)品級(jí)、系統(tǒng)級(jí)、軟硬件研發(fā)、運(yùn)營(yíng)制造的端到端服務(wù)。

目前，華勤技術(shù)主要服務(wù)于國(guó)內(nèi)外知名的智能硬件品牌廠商及互聯(lián)網(wǎng)公司等，如三星、OPPO、小米、vivo、亞馬遜、聯(lián)想、宏碁、華碩、索尼等。

2022年度，華勤技術(shù)前五大客戶分別為三星、聯(lián)想、華碩、中郵通信、小米，合計(jì)貢獻(xiàn)了606.22億元營(yíng)收。其中，三星一家貢獻(xiàn)284.74億元，占比高達(dá)30.73%。

除了智能手機(jī)，華勤技術(shù)的產(chǎn)品線還涵蓋筆記本電腦、平板電腦、智能穿戴（包含智能手表、TWS 耳機(jī)、智能手環(huán)等）、AIoT產(chǎn)品（包含智能POS機(jī)、汽車電子、智能音箱等）及服務(wù)器等智能硬件產(chǎn)品。

融資方面，2017年12月，華勤技術(shù)宣布完成8.7億元人民幣的A輪融資。該輪融資由英特爾投資和華創(chuàng)投資共同領(lǐng)投，其他參投方包括清控金信資本、武岳峰資本等，估值約120億元。

2019年，公司完成B輪超10億元融資，由高通創(chuàng)投、英特爾資本、清控金信、武岳峰資本等聯(lián)合發(fā)起完成，估值約156億元。

據(jù)了解，自成立以來，截至目前華勤技術(shù)共完成4輪融資。

來自英特爾、高通的投資支持，讓華勤技術(shù)在ODM行業(yè)的供應(yīng)鏈方面更具穩(wěn)定性。招股書顯示，高通是公司五大供應(yīng)商之一，主要負(fù)責(zé)芯片供應(yīng)。同英特爾的合作也十分緊密，去年9月，華勤技術(shù)宣布同英特爾聯(lián)合開發(fā)下一代服務(wù)器產(chǎn)品。目前，英特爾也是華勤第十大股東，持股2.1%。

營(yíng)收方面，報(bào)告期各期，公司營(yíng)業(yè)收入分別為598.66億元、837.59億元及926.46億元，最近三年收入規(guī)模增長(zhǎng)較快。得益于華勤技術(shù)穩(wěn)步提升的整體收入，報(bào)告期內(nèi)凈利潤(rùn)和扣除非經(jīng)常性損益后歸屬于母公司股東的凈利潤(rùn)均保持在較高水平。

毛利方面，得益于市場(chǎng)份額及行業(yè)影響力提升、新品類產(chǎn)品不斷放量等原因，華勤技術(shù)在報(bào)告期內(nèi)實(shí)現(xiàn)毛利59.26億元、64.89億元和91.21億元，2021年和2022年相較上一年的增
速分別為9.50%和40.56%。

報(bào)告期內(nèi)，公司毛利潤(rùn)金額持續(xù)增長(zhǎng)，智能手機(jī)和平板電腦是毛利潤(rùn)的最主要來源，合計(jì)占比超過60%，同時(shí)隨著公司產(chǎn)品線的拓展，筆記本電腦、智能穿戴、AIoT產(chǎn)品和服務(wù)器快速放量，其他產(chǎn)品的毛利潤(rùn)占比也快速提升。

研發(fā)方面，招股書顯示，華勤技術(shù)在全國(guó)設(shè)有五大研發(fā)中心，截至去年底，研發(fā)人員達(dá)12308人，占總?cè)藬?shù)的41.4%。報(bào)告期內(nèi)研發(fā)投入超過100億元，其中2022年研發(fā)費(fèi)用達(dá)50.47億元，研發(fā)費(fèi)用率5.25%，超過了4.2%的行業(yè)平均水平。

截至2023年1月31日，公司擁有已授權(quán)的專利近2500項(xiàng)，其中發(fā)明專利超過900項(xiàng)，計(jì)算機(jī)軟件著作權(quán)超過1300項(xiàng)。

企業(yè)發(fā)展走到上市這一步，華勤技術(shù)已成為ODM行業(yè)為數(shù)不多的上規(guī)模的智能手機(jī)和筆記本電腦dual ecosystem的企業(yè)。未來，華勤技術(shù)持續(xù)聚焦于2+N+3（“智能手機(jī)+筆記本電腦”+“消費(fèi)類電子產(chǎn)品”+“企業(yè)級(jí)數(shù)據(jù)中心產(chǎn)品+汽車電子產(chǎn)品+軟件”）產(chǎn)品發(fā)展策略，打造以智能手機(jī)為代表的個(gè)人數(shù)字終端硬件生態(tài)和以筆記本電腦為代表的辦公場(chǎng)景下的數(shù)字生產(chǎn)力硬件生態(tài)，以雙硬件生態(tài)為基礎(chǔ)，努力拓展數(shù)據(jù)中心服務(wù)器業(yè)務(wù)、汽車電子業(yè)務(wù)和軟件業(yè)務(wù)的三個(gè)新賽道，打造數(shù)字經(jīng)濟(jì)下的科技公司的數(shù)字新基建。

編輯：劉程星

來源：企業(yè)招股書